Esam publicējuši janvāra Mintos ieskatu, kurā uzmanības centrā ir jaunākās norises, kas ietekmē finanšu pasauli. Šī gada pirmajā Mintos ieskatā mēs apskatīsim galveno aktīvu klašu sniegumu 2023. gadā, kā arī atskatāmies uz Mintos darbību aizvadītajā gadā.
Detalizētāku pagājušā gada norišu apskatu vari atrast mūsu 2023. gada Mintos ieskatos.
Pārmaiņu gads
2023. gads mums bija aizraujošs un jaunumiem bagāts.
Viens no svarīgākajiem notikumiem bija Fractional Bonds ieviešana. Mēs ieviesām šo produktu, lai demokratizētu investēšanu obligācijās, padarot tās pieejamākas plašākam privātpersonu lokam. Jaunieviestās obligācijas dod investoriem iespēju iegādāties lielāku aktīvu daļas, kas līdz šim nebija pieejamas augsto minimālo investīciju prasību dēļ. Fractional Bonds, kurās var investēt, sākot ar tikai 50 eiro, paver iespējas gūt regulārus ienākumus un diversificēt portfeli par nelielākām summām.
Turpinot paplašināt piedāvājumu, mēs ieviesām arī Mintos Core ETF. Šis solis tika sperts, lai veicinātu diversificētu investēšanu ilgtermiņā bez komisijas maksu uzliktā sloga. Šie ETF portfeļi, kuros ir pārstāvēti uzticami ETF piedāvātāji, ir pielāgoti dažādām riska apetītēm, ļaujot investoriem efektīvāk saskaņot investīciju stratēģijas ar saviem finanšu mērķiem.
2023. gadā mūsu platformā ievērojami pieauga arī investīciju apjoms aizdevumos. Līdz decembrim kopējās investīcijas parādzīmēs sasniedza 113.7 miljonus eiro, kas ir ievērojamākais pieaugums pēdējo divu gadu laikā.
Aktīvu klašu pārskats
Akcijas
Gadu raksturoja iespaidīgi rezultāti visos galvenajos indeksos: Nasdaq Composite strauji pieauga par 45%, bet Nasdaq 100 indekss sasniedza gandrīz 55% kāpumu.1 Arī S&P 500 indekss guva ievērojamus panākumus, pieaugot par 26%, savukārt Dow Jones Industrial Average pieauga par 13,7%.2
Tirgus augšupeju virzīja tehnoloģijas, kā arī komunikāciju pakalpojumi un izvēles patēriņa preču nozares. Turpretī tādi sektori kā komunālie pakalpojumi, enerģētika un pamatpatēriņa preces atpalika, atspoguļojot investoru intereses pārorientēšanos uz uz izaugsmi orientētām jomām.
Šajā augšupejā nozīmīgāko lomu spēlēja liela izmēra jeb mega kapitāla tehnoloģiju uzņēmumi. Meta Platforms un Nvidia piedzīvoja pārsteidzošu izaugsmi attiecīgi par 188% un 240%, savukārt Tesla tirgus vērtība divkāršojās. Apple un Microsoft saglabāja dominējošo pozīciju ar tirgus kapitalizāciju 2,99 triljonu un 2,79 triljonu ASV dolāru apmērā. Straujais kāpums izraisīja debates par šo tehnoloģiju gigantu pārvērtēšanu, ņemot vērā gaidas par plašāku tirgus ralliju, ko veicinās iespējamā pasaules centrālo banku veiktā procentu likmju samazināšana.3
Raugoties nākotnē, akciju tirgus perspektīvas 2024. gadam ir daudzsološas, un sagaidāms, ka tirgus tendences vēl vairāk ietekmēs arī vairāk nekā 50 nozīmīgas globāla mēroga vēlēšanas.4
Obligācijas
Būtisks brīdis bija Federālo rezervju sistēmas paziņojums decembrī, ka likmju paaugstināšanas cikls ir beidzies, kas izraisīja entuziasma vilni visā tirgū. Šis lēmums īpaši aktivizēja obligāciju tirgus riskantākos segmentus, jo investori sāka gaidīt likmju samazinājumu 2024. gadā. Spilgts šīs tendences piemērs bija Itālijas valdības 10 gadu obligāciju ienesīgums, kas piedzīvoja lielāko mēneša kritumu kopš eirozonas parāda krīzes 2013. gadā.5,6
Arī Eiropas Centrālās bankas (ECB) politikas lēmumiem bija būtiska nozīme obligāciju tirgus situācijas veidošanā. ECB izvēle pakāpeniski līdz 2024. gada beigām pārtraukt obligāciju reinvestīcijas saskaņā ar tās pandēmijas shēmu, nevis pēkšņi tās apturēt, radīja labvēlīgu noskaņojumu tirgū.7 Neraugoties uz to, Eiropas obligāciju tirgus visa gada laikā saskārās ar augstu svārstīgumu. Piemēram, Vācijas obligāciju ienesīgums, kas mainās pretēji cenām, līdz 2024. gada beigām samazinājās līdz līmenim, kādu dažas bankas nebija paredzējušas, kas liecina par iespējamu turpmāku ienesīguma krituma ierobežojumu.8
Nekustamais īpašums
Gada pirmajā ceturksnī Eiropas komerciālā nekustamā īpašuma investīciju joma piedzīvoja ievērojamu lejupslīdi, sasniedzot zemāko punktu 11 gadu laikā. Šis kritums galvenokārt bija saistīts ar augstākām procentu likmēm un piesardzīgām ekonomikas perspektīvām, kas izraisīja investoru nevēlēšanos veikt iegādes. Šī lejupslīde visspilgtāk izpaudās biroju sektorā, kas tradicionāli ir būtiska Eiropas nekustamā īpašuma sastāvdaļa un kurā bija vērojams rekordzems pārdošanas apjoma kritums.9
Vācijā mājokļu tirgū notika ievērojamas pārmaiņas. Nekustamā īpašuma cenas 2023. gadā samazinājās par vairāk nekā 5%, un prognozes liecina, ka 2024. gadā tās nemainīsies. Tas iezīmēja nozīmīgāko nekustamā īpašuma krīzi Vācijā pēdējo desmitgažu laikā, ko vēl vairāk saasināja procentu likmju kāpums un plašākas ekonomiskās problēmas.10
Neraugoties uz nekustamā īpašuma cenu kritumu, īres izmaksas turpināja pieaugt. Šī atšķirība radīja unikālu situāciju, kad mājokļu pieejamība kļuva arvien problemātiskāka, jo arvien vairāk potenciālo pircēju, paredzot turpmāku mājokļu cenu kritumu, nosliecās par labu īrēšanai. Šīs pārmaiņas palielināja spiedienu uz īres tirgu.
Šīs norises Eiropas nekustamā īpašuma tirgū liecina par pārkalibrēšanas periodu, ko nosaka tādi faktori kā procentu likmju svārstības, vispārējās ekonomiskās perspektīvas un jaunās problēmas saistībā ar mājokļu pieejamību. Investīciju aktivitātes palēnināšanās īpaši spilgti bija novērojama komerciālajā sektorā. Tikmēr norises Vācijas mājokļu tirgū izgaismoja sarežģītu situāciju, kad nekustamā īpašuma vērtība samazinājās pretstatā īres maksas pieaugumam, norādot uz mājokļu pieejamības problēmas daudzšķautņainību.
Mintos darbība: 2023. gada decembris
Decembrī Mintos turpināja uzrādīt labus rezultātus, investīcijām parādzīmēs sasniedzot 113,7 miljonus eiro. Kā norāda Mintos partnerattiecību nodaļas vadītājs Pēteris Miķelsons, “šis ir otrais labākais mēnesis 2023. gadā pēc novembra, kad tika sasniegts augstākais rādītājs.
Tomēr jaunu aizdevumu piedāvājums nespēja apmierināt augošo pieprasījumu, kā rezultātā būtiski samazinājās investīcijām eiro valūtā pieejamo parādzīmju apjoms, kas mēneša beigās sasniedza 53 miljonus eiro. Šī piedāvājuma un pieprasījuma nesabalansētība tieši ietekmēja procentu likmes, kas decembrī eiro denominētajām investīcijām bija 11,5%.
Vienlaikus mūsu Fractional Bonds piedāvājums guva ievērojamu popularitāti, un mēneša laikā tajās tika investēti vēl 2,5 miljoni eiro.”
Līdztekus tam mēs paplašinājām piedāvājumu, ieviešot biržā tirgotus fondus (ETF), kuros kopš to izvietošanas decembrī kopumā ir investēti 1,9 miljoni eiro. Turpinot dažādot mūsu piedāvājumu, Ieva Langenfelde, vecākā produktu īpašniece, norāda: “Mintos Core ETF pirmā iterācija tika prezentēta tieši pirms svētku sezonas. Mēs aktīvi sadarbojamies ar Mintos klientiem, lai apkopotu vērtīgas atsauksmes, kas būs noderīgas turpmāko versiju uzlabojumu veidošanā un prioritāšu noteikšanā.“
Iesaki draugam Mintos, lai jūs abi nopelnītu
Mēs esam atsākuši “Iesaki draugiem” programmu! Tikai ierobežotu laika periodu — uzaicini savus draugus pievienoties Mintos, un, ja viņi līdz 2024. gada 31. martam investēs vismaz 1000 eiro, jūs abi nopelnīsiet 50 eiro bonusu. Tavs draugs saņems arī 1% bonusu no vidējās investētās summas pirmajās 90 dienās.
Atruna:
Šī ir mārketinga komunikācija, un tā nekādā gadījumā nav uzskatāma par investīciju izpēti, padomu vai ieteikumu investēt. Tavu investīciju vērtība var gan pieaugt, gan samazināties. Finanšu instrumentu līdzšinējie rezultāti negarantē līdzvērtīgu atdevi nākotnē. Investēšana finanšu instrumentos ir saistīta ar risku. Pirms investēšanas, izvērtē savas zināšanas, pieredzi, finansiālo situāciju un investēšanas mērķus.
1 Team, M. I. D. (n.d.). 2023 Review & 2024 Outlook. Nasdaq. https://www.nasdaq.com/articles/2023-review-2024-outlook
2 U.S. Equities Market Attributes December 2023. (n.d.). S&P Dow Jones Indices. https://www.spglobal.com/spdji/en/commentary/article/us-equities-market-attributes/#:~:text=For%202023%2C%20the%20S%26P%20500,(3.42%25%20with%20dividends)
3 Mega-cap companies saw strong gains in 2023 amid tech optimism. (2024, January 2). Reuters. https://www.reuters.com/markets/us/global-markets-marketcap-2024-01-02/
4 Lawless, J. (2024, January 10). 2024 will see high-stakes elections in over 50 countries | AP News. AP News. https://apnews.com/article/global-elections-2024-preview-cb77b0940964c5c95a9affc8ebb6f0b7
5 Meeting calendars and information. (n.d.). https://www.federalreserve.gov/monetarypolicy/fomccalendars.htm
6 Italy 10 Year Government Bond. (n.d.). https://www.wsj.com/market-data/quotes/bond/BX/TMBMKIT-10Y/historical-prices
7 ECB decides on detailed modalities for reducing asset purchase programme holdings. (2023, February 2). https://www.ecb.europa.eu/press/pr/date/2023/html/ecb.pr230202~1a4ecbe398.
8 Germany 10 Year Government Bond. (n.d.). https://www.wsj.com/market-data/quotes/bond/BX/TMBMKDE-10Y/historical-prices
9 European commercial real estate investment slumps to 11-year low in Q1 2023. (2023, April 27). https://www.reuters.com/markets/europe/european-commercial-real-estate-investment-slumps-11-year-low-q1-2023-2023-04-27/
10 European commercial real estate investment slumps to 11-year low in Q1 2023. (2023, April 27). https://www.reuters.com/markets/europe/european-commercial-real-estate-investment-slumps-11-year-low-q1-2023-2023-04-27/
